Hoe kiest u best voor de nieuwe meerwaardebelasting?
Vanaf 2026 voert België een belasting van 10% in op gerealiseerde meerwaarden op financiële activa zoals aandelen, ETF’s, obligaties en fondsen. Voor veel beleggers wordt vooral de praktische kant belangrijk: laat u de belasting automatisch inhouden door uw bank, of regelt u alles zelf via de belastingaangifte?
Twee mogelijke systemen
Beleggers krijgen doorgaans de keuze tussen:
- Automatische inhouding door de bank (opt-in)
De financiële instelling houdt meteen 10% belasting in bij een verkoop met winst. Dat is administratief eenvoudig, maar houdt niet automatisch rekening met de jaarlijkse vrijstelling. - Zelf aangeven via de belastingaangifte (opt-out)
U ontvangt het volledige bedrag bij verkoop en verwerkt later zelf de gerealiseerde meerwaarden in uw aangifte. Dit vraagt meer opvolging en administratie, maar kan fiscaal interessanter zijn.
De jaarlijkse vrijstelling maakt een groot verschil
De eerste schijf van ongeveer 10.000 euro aan gerealiseerde meerwaarden per persoon blijft vrijgesteld van belasting. Niet-gebruikte vrijstellingen kunnen bovendien gedeeltelijk worden meegenomen naar volgende jaren.
Hierdoor kan automatische inhouding minder interessant zijn voor beleggers die jaarlijks beperkte winsten realiseren. In dat geval betaalt u mogelijk eerst belasting die u pas later via de fiscus terugkrijgt.
Wanneer automatische inhouding interessant kan zijn
Voor actieve beleggers of personen die verwachten boven de vrijstellingsgrens uit te komen, kan automatische inhouding net praktisch zijn. De bank neemt dan een groot deel van de berekeningen en administratie over.
Wie meerdere rekeningen of buitenlandse brokers gebruikt, moet wel extra aandacht besteden aan de correcte opvolging van alle transacties.
Belangrijk: het “fotomoment”
Voor beleggingen die vóór 1 januari 2026 werden aangekocht, geldt een belangrijk overgangsmechanisme. De waarde op 31 december 2025 wordt in veel gevallen beschouwd als nieuwe referentiewaarde voor de berekening van toekomstige meerwaarden.
Dat betekent concreet dat historische winsten opgebouwd vóór 2026 in principe buiten schot blijven.
Wat betekent dit concreet voor beleggers?
De juiste keuze hangt sterk af van uw profiel:
- Belegt u eerder beperkt en blijft u meestal onder de vrijstelling? Dan kan zelf aangeven fiscaal efficiënter zijn.
- Realiseert u regelmatig grotere winsten? Dan biedt automatische inhouding vaak meer eenvoud en minder administratie.
-
Werkt u met buitenlandse brokers? Dan blijft eigen opvolging meestal noodzakelijk.
Wat als uw vermogen belegd is via een beleggingsverzekering?
Veel beleggers vergeten vaak deze beleggerstool: gelden deze nieuwe regels ook wanneer uw vermogen belegd wordt via een beleggingsverzekering? En is zo’n structuur vandaag misschien nóg interessanter dan vroeger?
Afhankelijk van de gekozen formule, de fiscale structuur en uw persoonlijke situatie kunnen de gevolgen aanzienlijk verschillen van een klassieke effectenrekening. In de meeste gevallen is dit zelfs verrassend positief.
De invoering van de meerwaardebelasting maakt het daarom belangrijker dan ooit om niet alleen naar rendement te kijken, maar ook naar de manier waarop uw vermogen juridisch en fiscaal gestructureerd is. Een grondige analyse van uw huidige portefeuille kan nieuwe inzichten bieden en opportuniteiten blootleggen waar vandaag nog weinig beleggers bij stilstaan.
Misschien is dit wel het ideale moment om samen rond de tafel te zitten en te bekijken welke aanpak het best aansluit bij uw vermogen, uw doelstellingen en uw toekomstvisie.
Besluit
De nieuwe meerwaardebelasting draait niet alleen om het tarief van 10%, maar vooral om de manier waarop u ermee omgaat.
Een verkeerde keuze kan leiden tot onnodige voorfinanciering of extra administratieve lasten. Daarom loont het om uw situatie tijdig te analyseren en uw strategie af te stemmen op uw beleggingsprofiel.